1、萬(wàn)事俱備，只欠甘雨

處暑后，湖南迎來(lái)一場(chǎng)范圍挺大的降雨。

(資料圖)

今天，我選擇去老清泉吃了一頓涮羊肉火鍋。

這涮羊肉火鍋在B站上有一個(gè)梗，就是得跟甘雨一起吃。奈何我準(zhǔn)備了羊肉、火鍋、調(diào)料、飲料，萬(wàn)事俱備，就只欠了一個(gè)甘雨。

所以一個(gè)人吃還是缺了點(diǎn)滋味。

以上就是序。

2、1分鐘的牛市

今天開盤后半個(gè)小時(shí)里，我收到了來(lái)自朋友圈的段子洪峰，全部都在說(shuō)，降低印花稅后，牛市只持續(xù)了2分鐘。

扔了外賣的美團(tuán)騎手正在找外賣。

扔了三輪的順豐騎手正在找三輪。

甩了耳光的包廂公主正在道歉。

拒了客人的滴滴司機(jī)正在找客人。

所以，這牛市好像還缺了點(diǎn)滋味。

3、爺爺和曹老胖

我爺爺抗日，不出意外，那就一定是一個(gè)意外。

因?yàn)楫?dāng)年大災(zāi)，他出門遇到曹老胖。

曹老胖一身腱子肉，扛著一把大糞叉，叫他一起半路去截胡鬼子的糧食。

我爺爺沒(méi)答應(yīng)他，說(shuō)考慮兩天。

結(jié)果曹老胖自己喊人一起動(dòng)手，因?yàn)殄e(cuò)誤估計(jì)了實(shí)力，吃了一個(gè)大虧。

曹老胖肩膀上中了一槍，糞叉也扔了不要了，一個(gè)人跑路了。

我爺爺覺(jué)得曹辦事根本就不靠譜，還是得投八路才行，八路有槍有紀(jì)律。

我爺爺喊了發(fā)小一起來(lái)騙鬼子到玉米地里抓兔子（一說(shuō)是抓鄰居家里走丟的雞），順手摸走了鬼子的槍，在玉米地里了結(jié)了兩個(gè)鬼子的性命，把槍、皮帶、子彈、刺刀交給民兵隊(duì)長(zhǎng)，就此投了八路。

后來(lái)要拔掉鬼子的炮樓，因?yàn)闀r(shí)間緊迫，不能挖地道搞地下爆破，就打算硬上。

說(shuō)是硬上，其實(shí)也有智取的成分。

我爺爺弄了糧車，外頭是糧食，里頭是炸藥，謊稱交糧食，送進(jìn)炮樓里拉了引就跑。

然后炮樓就無(wú)了。

這場(chǎng)戰(zhàn)斗除了民兵之外，還有馬爺?shù)幕孛裰ш?duì)一起干。

馬爺負(fù)責(zé)外圍打援，等到清點(diǎn)的時(shí)候發(fā)現(xiàn)鬼子留下了山炮。

由于沒(méi)有炮彈，我爺爺就把山炮拆了藏在井里，后來(lái)起出來(lái)參加解放戰(zhàn)爭(zhēng)，至今該炮仍在軍事博物館里，并配有相關(guān)解說(shuō)。

要是說(shuō)我爺爺和曹老胖的區(qū)別，組織上說(shuō)他們一個(gè)是革命者，一個(gè)是有革命覺(jué)悟的群眾。

曹老胖躲在南宮和白斗兩地養(yǎng)傷，傷好后回家種地去了。

4、燒包

中元節(jié)之前，我和父親一起去給爺爺奶奶燒包。

我把火點(diǎn)起來(lái)，開始燒紙錢。

我說(shuō)，爺爺奶奶，你們那個(gè)時(shí)代一沒(méi)有錢，二沒(méi)有槍，和鬼子賭國(guó)運(yùn)，就只能拿命來(lái)賭，現(xiàn)在我們?nèi)兆舆^(guò)得好了，不用和鬼子賭命了，但是國(guó)運(yùn)是一定要賭的，無(wú)非就是拿錢來(lái)賭國(guó)運(yùn)，我作為你們的孫子，是一個(gè)貪婪的人，大家都在恐懼的時(shí)候，我已經(jīng)押上都賭了，這些紙錢燒給你們，不求你們?cè)谙旅娲蚺葡M(fèi)娛樂(lè)開心，但求你們?cè)谙旅娑噘I軍火武器再把鬼子干一遍，我們?cè)谏厦尜I國(guó)貨干鬼子，你們?cè)谙旅尜I軍火干鬼子，反正不要鬼子們安生就對(duì)了。

我正說(shuō)著話，大約有5、6個(gè)城管過(guò)來(lái)了。

為頭的城管說(shuō)，同志，這里不讓點(diǎn)火，無(wú)人機(jī)已經(jīng)拍了，但是你說(shuō)得挺好，咱家也不是混賬人，你就把這些紙錢都燒了，咱家看著沒(méi)有火了也就安心了。

我一邊燒紙，他就一邊說(shuō)，長(zhǎng)沙也有抗日將士的墓，更多的是找不到遺體也沒(méi)有墓的，每年到湘江邊上燒紙的人挺多，你家這樣的情況也不在少數(shù)，咱家一般都是看，從來(lái)不阻止。話又說(shuō)回來(lái)，那個(gè)年頭，誰(shuí)家沒(méi)幾個(gè)有血性的前輩呢？

5、投資、消費(fèi)和出口

破解當(dāng)下投資、消費(fèi)和出口的困境，需要大智慧。

以前是用地產(chǎn)來(lái)拉動(dòng)投資和消費(fèi)，現(xiàn)在地產(chǎn)不給力，需要另外尋找突破口，而且地產(chǎn)無(wú)法兼顧到出口，也是被出口型實(shí)體企業(yè)詬病的問(wèn)題之一。

這個(gè)突破口很有可能就是A股市場(chǎng)，它的容量很大，不僅能吸收居民從地產(chǎn)流出的存款，更能吸收海外資本長(zhǎng)期停留。

而且A股市場(chǎng)是一個(gè)融資市場(chǎng)，對(duì)實(shí)體企業(yè)的投資和出口是有利的。

現(xiàn)在國(guó)家已經(jīng)把減持這個(gè)口子扎住了，又釋放了降低印花稅的政策，可見國(guó)家是希望有一波長(zhǎng)期牛市的。

6、為什么牛市還沒(méi)有來(lái)？

這是許多人關(guān)心的話題，4天前報(bào)社大編輯寫了評(píng)論，再論要挺起A股的脊梁。這是政治經(jīng)濟(jì)學(xué)領(lǐng)域的評(píng)論，看明白的人少，罵他的人多。去年1月他也寫了要挺起A股的脊梁，當(dāng)然上次罵他的人也不少。

歸根到底，是因?yàn)榕Ｊ袥](méi)有來(lái)，喊多了大家都不了。

就如我爺爺也知道，截胡鬼子的糧食，這買賣是殺頭的，人家不可能沒(méi)有防護(hù)措施，鬼子又不是傻子。

要干成這種買賣，得要天時(shí)地利人和。

所謂的天時(shí)，就是政策因子要發(fā)生作用，現(xiàn)在政策因子已經(jīng)發(fā)生作用了，包括降低印花稅、提升杠桿率、限制大股東減持、組建新的ETF等等。

所謂的地利，就是行業(yè)和企業(yè)的基本面因子要發(fā)生作用，現(xiàn)在基本面因子還在筑底階段，特別是恒大今天復(fù)牌后直接-78個(gè)點(diǎn)，加上7月份的宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)都不好看，所以基本面因子還沒(méi)有發(fā)生作用。

所謂的人和，就是情緒因子要發(fā)生作用，從今天開盤后到現(xiàn)在的朋友圈各種段子，看得出情緒因子還處在低迷狀態(tài)，但是已經(jīng)被撩撥興趣來(lái)。

由于基本面因子沒(méi)有發(fā)生作用，自然情緒因子受政策因子的拉動(dòng)效果不明顯，這不是第一次在A股發(fā)生這種事情。

上次國(guó)家降低印花稅是在2008年的9月19日，大盤反彈后就跌落了，到2008年11月才筑底然后一波持續(xù)7個(gè)月的拉升。

這是因?yàn)檎咭蜃映雠_(tái)被觀測(cè)到是一件迅速的事情，但是政策因子傳遞到基本面因子，并給基本面因子帶來(lái)拉動(dòng)效應(yīng)，有一段滯后時(shí)間，大約是3個(gè)月左右，快一點(diǎn)的話大概是2個(gè)月左右。這里就產(chǎn)生了系統(tǒng)工程學(xué)里常說(shuō)的系統(tǒng)震蕩，或者叫超調(diào)效應(yīng)。

等到超調(diào)效應(yīng)結(jié)束后，牛市自然就來(lái)了，我估計(jì)牛市大約是在雙11電商節(jié)的時(shí)候會(huì)到來(lái)。

由于現(xiàn)在基本面因子沒(méi)有起色，各位也觀測(cè)不到基本面因子的轉(zhuǎn)機(jī)，所以不會(huì)各路資金也不會(huì)輕易下注。

而且，有一部分上市公司的股價(jià)已經(jīng)在高位了，后面是回落走勢(shì)，即便有天時(shí)地利人和，也需要遵從周期鐵律。這一點(diǎn)還需要投資者注意。

這也就造成了各大微群里罵陣不絕，多頭看不上空頭，罵空頭是空狗，空頭看不上做T，罵做T是T狗，然后做T看不上多頭，罵多頭是舔狗。然后，舔狗、空狗、T狗又看不上媒體狗，就此形成了一個(gè)閉環(huán)。

7、甘雨正在來(lái)的路上

需要說(shuō)明的是，情緒因子并非是完全死氣沉沉，前段時(shí)間日本排海的時(shí)候，情緒因子已經(jīng)在大湖股份上搞事情，而且沒(méi)有停下來(lái)的意思。

政策因子已經(jīng)給出了資金面和消息面的利好。

現(xiàn)在就是等基本面因子發(fā)生作用，不是所有的行業(yè)基本面都是稀爛的，就我的統(tǒng)計(jì)來(lái)看，相當(dāng)一部分行業(yè)的半年度報(bào)還是不錯(cuò)的，各行業(yè)的企業(yè)都在準(zhǔn)備或者正在開半年度業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì)，所以距離大家完整而詳細(xì)評(píng)估基本面因子的時(shí)間并不太久，大約就是這兩周會(huì)全部評(píng)估完，屆時(shí)就有一輪調(diào)倉(cāng)行情出現(xiàn)。

調(diào)倉(cāng)行情之后，新的龍頭行業(yè)會(huì)帶來(lái)一輪久違的牛市，這就是甘雨。

萬(wàn)事俱備，只欠甘雨

甘雨正在來(lái)的路上。

以上就是本文的結(jié)論。

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